中投公司進(jìn)軍全球市場 著手選聘境外投資管理人

　　成立不久的中國投資有限責(zé)任公司（以下簡稱中投公司），今日開始著手在全球范圍內(nèi)“選秀”，尋找國際基金管理公司委托其在全球股票市的投資業(yè)務(wù)。
 
　　中投公司今日在其網(wǎng)站上刊出選聘境外投資管理人公告，要求應(yīng)聘的機(jī)構(gòu)截至今年9月30日，管理的資產(chǎn)不少于50億美元或等值貨幣，經(jīng)營資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)達(dá)6年以上。

　　投資面向全球股票市場

　　公告透露，中投公司此次選聘的境外投資管理人，將受托從事以下投資：以美元計算的摩根斯坦利資本國際全球國家指數(shù)（MSCI All Country Index）為基準(zhǔn)的全球股票積極型、以摩根斯坦利資本國際EAFE指數(shù)（MSCI EAFE）為基準(zhǔn)的MSCI EAFE股票積極型、以摩根斯坦利資本國際新興市場指數(shù)（MSCI Emerging Market Index）為基準(zhǔn)的新興市場股票積極型，以及亞洲（除日本外）股票積極型。

　　中投公司將同中選機(jī)構(gòu)簽訂無期限合同，除亞洲（除日本外）股票積極型投資外，其他三類具有基準(zhǔn)的投資均要求紅利進(jìn)行再投資，但對投資回報的要求有所不同，全球股票積極型和新興市場股票積極型要求年度收益率超過同期投資基準(zhǔn)收益率300個基點以上、MSCI EAFE股票積極型要求年度收益率超過同期投資基準(zhǔn)收益率200個基點以上。

　　評審程序

　　中投公司要求，有意參選的機(jī)構(gòu)派專人憑證明文件(公司授權(quán)書)，在12月12日至12月20日期間向中投公司提出正式申請；中投公司對于申請的候選人進(jìn)行資格審查后，于12月21日向有效的候選人發(fā)出相關(guān)申請材料；申請人須于1月15日17：00點之前完成并向中投公司提交所有相關(guān)申請材料。

　　復(fù)評以面試形式進(jìn)行，中投公司將成立復(fù)評專家小組，對進(jìn)入復(fù)評的申請人進(jìn)行評審。但中投公司沒有透露復(fù)評專家小組的組成人選。

　　通過復(fù)評的機(jī)構(gòu)，將進(jìn)入下一階段的費率議價和合同商定，中投公司將根據(jù)候選人提交的管理費率報價，與候選人協(xié)商確定最終費率。在最終費率確定后，中投公司與候選人商定合同，并簽署合同。

　　中投公司表示，如果雙方未就合同和費率達(dá)成一致意見，“將參照評選結(jié)果依次選擇替代候選人進(jìn)行協(xié)商。”

　　中投公司將在以上程序完成后，公告評審結(jié)果。

　　中投青睞公開市場投資產(chǎn)品

　　11月29日，在北京舉行的“歐洲貨幣會議”上，中投公司董事長樓繼偉首次披露，“現(xiàn)在的經(jīng)營壓力很大，按照特別國債年息約5%來算的話，我每天一睜開眼就需要先賺夠3億元。”

　　樓繼偉稱，中投將更多投向有一定流動性的投資領(lǐng)域，而不可能大幅投資于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)領(lǐng)域。另外，為吸收流動性，未來將以國際金融產(chǎn)品組合投資為主，而不會投在人民幣區(qū)。

　　據(jù)樓繼偉所言，中投公司的投資策略是“大部分是公開市場投資產(chǎn)品，而較少另類投資”。

　　中投公司在成立前即投出的第一筆資金——在國際著名私募股權(quán)基金管理公司黑石集團(tuán)IPO前，以30億美元購入黑石定向發(fā)行的不到10%無投票權(quán)股票，由于黑石股價一路下跌，最多虧損三分之一左右，中投公司這一投資行為和策略曾飽受各界批評和指責(zé)。

　　看好全球股市前景？

　　樓繼偉在同一會上也指出，在公司投資平臺建立前，不可能進(jìn)行大規(guī)模的對外投資。

　　然而，據(jù)報道，年內(nèi)中投公司2000億美元資本金將全部到位，中投所面監(jiān)的盈利壓力也與日俱增。

　　中投公司刊出這一全球選秀公告之際，正值樓繼偉率團(tuán)在歐洲各國考察訪問之時。

　　據(jù)外電報道，樓繼偉12日在巴黎同法國財政部長克里斯汀·拉加德（Christine Lagarde）進(jìn)行了一小時的會談，以解釋中投公司的戰(zhàn)略，平息她對中投公司的海外投資會同法國利益沖突的擔(dān)憂。

　　選擇這一時機(jī)面向全球投資管理人進(jìn)行選秀，中投公司這一舉措一方面表明，由于其2000億美元資本金系通過財政部發(fā)行特別國債籌得，因而甫一誕生即背負(fù)5%年息負(fù)擔(dān)，以市場化方式運(yùn)營的中投公司有著強(qiáng)烈的盈利要求，另一方面，似也可以說明，因美國次級債危機(jī)擴(kuò)散而出現(xiàn)大跌的全球股市，仍然被中投公司看好，并準(zhǔn)備尋機(jī)抄底進(jìn)場。

　　境外機(jī)構(gòu)踴躍

　　樓繼偉曾表示，“希望中投公司能(將阿拉伯國家主權(quán)財富基金入股美國金融機(jī)構(gòu)那樣，)成為穩(wěn)定市場的力量。”

　　但他同時也表示，來自阿聯(lián)酋的全球最大主權(quán)財富基金——擁有8800億美元資產(chǎn)的阿布扎比投資局注資花旗集團(tuán)，獲得其不到5%無派駐董事權(quán)力的股權(quán)，這一行為不是做公益事業(yè)，而是“注重長期投資的利益”。

　　據(jù)目前的反饋來看，境外機(jī)構(gòu)認(rèn)為中投公司此舉選擇了主動的戰(zhàn)略，紛紛表示將應(yīng)征。

　　據(jù)彭博資訊報道，英國第二大保險公司信誠人壽保險有限公司(Prudential Plc)已表態(tài)將應(yīng)征此次選聘。