三分鐘告訴你，新三板投資者買賣股票，要交多少稅？

買賣股票過程中的各種稅簡直能把人繞暈。到底投資者從買入股票，到最終賣掉，要繳納多少稅呢？

讀懂新三板&睿禾君今天就告訴你。

印花稅：只要賣股票就要交

印花稅是一種很古老的稅種。最開始買賣股票時(shí)，買賣雙方是要簽立書據(jù)的，政府在上面蓋個(gè)印，為它的效力背書。當(dāng)然政府不會(huì)白干，收取的費(fèi)用就是印花稅。現(xiàn)在買賣過程完全是電子交易，書據(jù)省掉了，但印花稅還是要交。

對個(gè)人投資者來說，無論在A股、B股還是新三板買賣股票，都要繳納印花稅，稅率為成交金額的千分之一。只在賣股票時(shí)交。

如果是企業(yè)，進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)需要征收萬分之五的印花稅，比個(gè)人投資者要低。

舉個(gè)例子，如果你花1000萬買新三板股票，2000萬售出，那么這個(gè)過程中需要繳納2萬元印花稅；如果是一家企業(yè)的話，只需要繳納1萬元印花稅。

看到這里，可能個(gè)人投資者會(huì)大喊坑爹。但是先別急，企業(yè)也有自己的苦。雖然印花稅交的少，但營業(yè)稅和所得稅在前面等著呢。

企業(yè)營業(yè)稅+所得稅：投資虧了可以抵稅，賺了才用交

如果一家企業(yè)在二級市場上追漲殺跌虧了錢，那么恭喜你，這個(gè)稅就免了。虧損可以抵扣稅負(fù)，在其他的業(yè)務(wù)之前列支費(fèi)用。

如果企業(yè)在二級市場上買賣股票或參與定增盈利了，那就要光榮的納稅了。首先繳納營業(yè)稅，稅率是買賣差價(jià)的5%。其次要交企業(yè)所得稅，基本稅率是25%。

舉個(gè)例子：如果一家企業(yè)從二級市場上花1000萬買入新三板股票，最終以2000萬賣出，除了前文所說的萬分之五的印花稅之外，還需要交兩筆稅：一筆是買賣差價(jià)5%的營業(yè)稅，50萬。另一筆是扣除印花稅之后的所得稅，（2000-1000）*（1-0.05）*0.25=237萬。

如果企業(yè)在限售股解禁前將其持有的限售股轉(zhuǎn)讓給其他企業(yè)或個(gè)人，所取得的收入，計(jì)入企業(yè)當(dāng)年度應(yīng)稅收入計(jì)算納稅。

還有由持股平臺類企業(yè)代持限售股的情況。比如新三板上有員工持股平臺形成的新三板持股平臺類股東，這種情況下怎么交稅呢？企業(yè)轉(zhuǎn)讓上述限售股取得的收入（買賣差價(jià)*股數(shù)），要交企業(yè)所得稅。同時(shí)，這家公司向個(gè)人分紅時(shí)，個(gè)人要交個(gè)人所得稅。如果不能確定股票原來價(jià)值的，企業(yè)所得稅一律按15%來算。所以，公司員工通過員工持股平臺代持員工激勵(lì)股票，要交兩道稅。轉(zhuǎn)讓過程中，先繳納企業(yè)所得稅，分紅時(shí)員工還需要繳納個(gè)人所得稅。

為了合理避稅，有的人就開動(dòng)腦筋了。比如搞個(gè)合伙制企業(yè)來炒股。合伙企業(yè)一般針對股東個(gè)人按累進(jìn)稅制征收個(gè)人所得稅，但有的地方為了鼓勵(lì)合伙企業(yè)的發(fā)展，會(huì)降低稅率。借助合伙企業(yè)，可以將個(gè)人的納稅地點(diǎn)由被投資企業(yè)所在地變?yōu)楹匣锲髽I(yè)所在地，這樣就可以享受減稅政策了。當(dāng)然各地政策會(huì)有不同。

比如新疆對股權(quán)投資合伙企業(yè)執(zhí)行優(yōu)惠政策，新注冊公司制企業(yè)享受企業(yè)所得稅實(shí)際稅率為12%，自然人股東個(gè)人所得稅實(shí)際稅率16%。自然人合伙人實(shí)際稅負(fù)16%。

所以把公司注冊在喀什、霍爾果斯其實(shí)跟注冊在維爾京、開曼是一個(gè)意思。

個(gè)人所得稅：新三板集郵黨要交的稅

個(gè)人所得稅這個(gè)稅種看起來就像為集郵黨量身打造的。

無論企業(yè)還是個(gè)人，在市場上高拋低吸賺的錢都免征個(gè)人所得稅，國家的政策看起來在鼓勵(lì)炒股。

但個(gè)人轉(zhuǎn)讓IPO限售股取得的收入，要按照“財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得”，按20%的稅率征收個(gè)人所得稅。

個(gè)人IPO集郵黨躺槍了。

舉個(gè)例子：

今年，鐘立君等4名股民把地方稅務(wù)局告上了法庭。原告2007年以前在三板市場買入粵傳媒，后來粵傳媒在中小板上市，上市后原告分7次出售了粵傳媒股票，被收了21.5萬的個(gè)人所得稅，4人認(rèn)為在二級市場減持應(yīng)該免征個(gè)人所得稅，因此把地方稅務(wù)局給告了。

國稅總局給4人的答復(fù)是：”你們4名股民在原代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)購買粵傳媒股票，然后在證券二級市場減持。此種行為與個(gè)人在證劵二級市場上買賣股票有所不同，不符合財(cái)稅[2009]167號第八條的免稅條件規(guī)定，即“對個(gè)人從上海證劵交易所、深圳證劵交易所轉(zhuǎn)讓從上市公司公開發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場取得的上市公司股票所得，繼續(xù)免征個(gè)人所得稅”。由此同時(shí)，根據(jù)《財(cái)政部、國家稅務(wù)總局、證監(jiān)會(huì)關(guān)于個(gè)人轉(zhuǎn)讓上市公司限售股征收個(gè)人所得稅有關(guān)問題的補(bǔ)充通知（財(cái)稅[2010]70號）第一條規(guī)定，對“個(gè)人持有的從代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)轉(zhuǎn)到主板市場（或中小板、創(chuàng)業(yè)板市場）的限售股”應(yīng)征收個(gè)人所得稅。”

判例中，個(gè)人投資者在新三板流通市場上買的股票，轉(zhuǎn)板后被視為限售股了。

目前新三板市場上集郵的各位一定要注意，如果哪天公司轉(zhuǎn)去中小創(chuàng)，減持套利時(shí)，一定要過限售期，不然是要交20%個(gè)人所得稅的。

無論是企業(yè)還是個(gè)人從公開發(fā)行和轉(zhuǎn)讓市場取得的上市公司股票，持股期限超過1年的，股息紅利所得暫免征收個(gè)人所得稅。持股期限在1個(gè)月以上至1年（含1年）的，收10%個(gè)人所得稅；上述所得統(tǒng)一適用20%的稅率計(jì)征個(gè)人所得稅。這個(gè)規(guī)定既適用于A股市場，也適用于新三板市場。

因?yàn)槊庹鱾€(gè)人所得稅，所以進(jìn)行股權(quán)轉(zhuǎn)讓的企業(yè)利用這個(gè)政策，開展了轟轟烈烈的1分錢交易，企業(yè)該交的企業(yè)所得稅，營業(yè)稅，還有個(gè)人所得稅，統(tǒng)統(tǒng)免除了。太會(huì)發(fā)揮創(chuàng)造力了，有沒有。

一個(gè)案例幫你算清楚：個(gè)人IPO整個(gè)過程到底交了多少稅

作為個(gè)人投資者，以100塊錢一股，入股某家三板公司100萬股，合計(jì)1億。3年后，企業(yè)IPO成功，解除限購后成交價(jià)為200元一股，按照（200-100）元*100萬股=1億收入，應(yīng)繳20%的個(gè)人所得稅，也就是2000萬。

印花稅按千分之一繳納，應(yīng)為200*100萬股*0.001=20萬。個(gè)人無需繳納營業(yè)稅，中間三年分紅每年應(yīng)按照紅利的25%的20%來納稅。假設(shè)三年股息率為每年10%，那么三年紅利為3000萬，稅額應(yīng)該是3000萬*0.05=150萬。

如果持股時(shí)間短于一年，那就要適用更高的分紅總額稅率。

不過，紅利稅一般都是券商代扣代繳的。是不是很體貼？

其實(shí)，對于投資企業(yè)IPO成功之后獲得的收益來說，這個(gè)稅額是很低的。所以你也不用太操心。

現(xiàn)在你明白了嗎？（挖貝網(wǎng)轉(zhuǎn)自讀懂新三板公眾號）