谷歌風(fēng)投：PE/VC/孵化器三合一 未來5年每周投2家

未來5年，平均每個(gè)星期都有兩家初創(chuàng)公司獲得谷歌投資的垂青

谷歌是世界公認(rèn)的搜索引擎巨頭，但它的定位可不僅于此。2009年成立谷歌投資(Google Venture)經(jīng)過4年的發(fā)展已在風(fēng)險(xiǎn)投資領(lǐng)域嶄露頭角。近期一份調(diào)查報(bào)告顯示，谷歌投資已經(jīng)成為全美第三活躍的風(fēng)險(xiǎn)投資公司，僅次于恩頤投資(New Enterprise Associates)和凱鵬華盈(KPCB)。

市場(chǎng)調(diào)研公司CB Insights提供的數(shù)據(jù)顯示，2012年，谷歌投資共參與了71個(gè)投資項(xiàng)目，累計(jì)投資金額3億美元。另據(jù)PrivCo提供的數(shù)據(jù)，2013年的前兩個(gè)月，谷歌投資已經(jīng)投資了7個(gè)項(xiàng)目，步調(diào)與硅谷里的頂尖風(fēng)投公司基本一致。未來5年中，谷歌投資計(jì)劃將向新創(chuàng)公司投資10 億美元，平均每1個(gè)星期就會(huì)有兩家新創(chuàng)公司獲得其投資。

那么，谷歌投資是憑借怎樣的投資策略僅用短短的4年就成為美國(guó)的風(fēng)投新貴，成千上萬的硅谷創(chuàng)業(yè)者又為何被吸引而來?

獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)投資者 投資領(lǐng)域包羅萬象

谷歌以善于收購(gòu)創(chuàng)新企業(yè)而著稱，但谷歌投資并沒有將自身定位是為谷歌尋找新收購(gòu)對(duì)象而存在的。谷歌投資發(fā)言人Jodi Olson表示，我們的目的不是偷走創(chuàng)業(yè)公司的創(chuàng)意與技術(shù)，僅僅是希望得到資金上的回報(bào)。2012年，谷歌投資順利地從其投資的企業(yè)中獲得8項(xiàng)資金回流，這一數(shù)量位于各類風(fēng)投公司之首。

谷歌投資可以說是一家接受谷歌委托進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)投資的獨(dú)立公司，是以獲得資金回流為主要目的，不受谷歌發(fā)展策略的影響和限制。投資對(duì)象主要為新創(chuàng)企業(yè)，范圍包括網(wǎng)絡(luò)應(yīng)用、資料分析、軟硬件、生技保健、綠色科技，甚至囊括太空旅行、腳踏單軌自行車、養(yǎng)蜜蜂等與主業(yè)完全不相關(guān)的領(lǐng)域。只要有足夠的說服力，谷歌投資均樂于接受。

同為IT巨頭，無論是英特爾投資(Intel Capital)，還是百度、騰訊、阿里巴巴，他們的投資名單遠(yuǎn)沒有谷歌投資的這般豐富多彩包羅萬象，所投資的新創(chuàng)企業(yè)多與自身主業(yè)密切相關(guān)。英特爾投資是最典型代表，其投資的最終目的是希望被投資企業(yè)通過與自身業(yè)務(wù)部門的交互與聯(lián)系，幫助英特爾實(shí)現(xiàn)在該領(lǐng)域的突破和控制力。百度的盤算則是怎樣在百度之外把流量?jī)r(jià)值放大、變現(xiàn)，所以收購(gòu)了hao123、天空軟件站以及安居客等平臺(tái)型企業(yè)。騰訊近兩年憑借一流的產(chǎn)業(yè)嗅覺，在游戲和電商領(lǐng)域斬獲頗豐。不用置疑，阿里巴巴的投資關(guān)鍵詞是“電商”，為了建立更加完整的電商生態(tài)系統(tǒng)，阿里巴巴先后投資收購(gòu)了運(yùn)營(yíng)支撐、物流倉(cāng)儲(chǔ)、軟件數(shù)據(jù)等領(lǐng)域的優(yōu)質(zhì)企業(yè)。

谷歌投資并購(gòu)路線圖

是PE是VC也是孵化器

谷歌投資是PE是VC也是孵化器。谷歌投資的定位是什么我們很難理清，從25萬美元的天使到數(shù)千萬美元的并購(gòu)無所不能，2012年2月，谷歌風(fēng)投更是增加了“創(chuàng)業(yè)大學(xué)”(Start-Up University)輔導(dǎo)項(xiàng)目。谷歌投資每年都會(huì)對(duì)約40家剛剛創(chuàng)立的公司進(jìn)行投資，對(duì)每一家公司的投資額都不超過25萬美元。投資金額在1000萬美元的項(xiàng)目大概只有15個(gè)，谷歌投資計(jì)劃以后每年進(jìn)行1到2個(gè)金額在2000萬美元到5000萬美元的投資項(xiàng)目。

Moneyball投資流程

谷歌投資在選擇新創(chuàng)公司時(shí)，采用一種被稱為 Moneyball 的投資流程，這個(gè)詞本來是個(gè)棒球術(shù)語，是指通過各種計(jì)算來估算球員價(jià)值的行為。而谷歌投資也使用這種技術(shù)，來幫助決定投資哪些團(tuán)隊(duì)，其利用各種各樣的定性和定量分析手段來確定哪些公司是值得投資的。因?yàn)楣雀柰顿Y自己的團(tuán)隊(duì)并不都是商人，作為谷歌的一部分，他們內(nèi)部有著各種各樣的開發(fā)人員和科學(xué)家。所以谷歌投資會(huì)利用如此理性的手段來決定什么公司是值得投資的也就不足為怪了。

無與倫比的品牌效應(yīng)

小企業(yè)是美國(guó)經(jīng)濟(jì)的主體，谷歌在這個(gè)市場(chǎng)上擁有絕對(duì)的品牌優(yōu)勢(shì)。這可能是谷歌風(fēng)投與其他傳統(tǒng)風(fēng)投公司的一大差異。若一家新創(chuàng)公司，有谷歌風(fēng)投作為其投資者，則足以向業(yè)界證明其商業(yè)模式和自身存在的價(jià)值。

獨(dú)一無二的技術(shù)支持

強(qiáng)大的技術(shù)支持是谷歌風(fēng)投最吸引創(chuàng)業(yè)者的地方。與大多數(shù)風(fēng)投公司圍繞品牌和專業(yè)性展開競(jìng)爭(zhēng)不同，谷歌投資能為創(chuàng)業(yè)者提供獨(dú)一無二的技術(shù)支持體系，包括工程規(guī)模咨詢，UX/UI設(shè)計(jì)研究，網(wǎng)頁設(shè)計(jì)等，都有專門人才可以幫忙。尤其對(duì)于科技創(chuàng)業(yè)者，相對(duì)于風(fēng)投業(yè)的傳統(tǒng)賣點(diǎn)(商業(yè)模式經(jīng)驗(yàn)和行業(yè)人脈)，谷歌投資提供的技術(shù)支持對(duì)其更具有價(jià)值。

幫助創(chuàng)業(yè)公司招募科技人才

對(duì)于初創(chuàng)企業(yè)，特別是那些位于硅谷和波士頓的初創(chuàng)企業(yè)，找到合適的科技人才是一大挑戰(zhàn)。而谷歌每年能收到約100萬份求職簡(jiǎn)歷。谷歌投資可對(duì)谷歌求職者數(shù)據(jù)庫(kù)進(jìn)行篩選，從旁協(xié)助其所投資的公司。風(fēng)投提供的現(xiàn)金融資顯然有助于企業(yè)發(fā)展，但幫助企業(yè)將這些現(xiàn)金投資于人才能創(chuàng)造更多的價(jià)值。谷歌風(fēng)投正在利用其獨(dú)特的地位和優(yōu)勢(shì)，為所投資企業(yè)提供這項(xiàng)受歡迎的增值服務(wù)。

還有很多。。。。。。

除了資金、技術(shù)支持和招募人才外，被谷歌投資資助的創(chuàng)業(yè)公司還可以在谷歌總部面積約2000平米的地方辦公，里面生活設(shè)施一應(yīng)俱全，既有休閑娛樂用的乒乓球桌，也有到處是小吃的廚房。作為交換，創(chuàng)業(yè)公司每個(gè)月必須向“燒烤基金”捐款5美元。除此之外，谷歌還向創(chuàng)業(yè)公司提供其他方面的幫助。如，生物科技公司Adimab如今正使用谷歌服務(wù)器的剩余存儲(chǔ)空間。當(dāng)移動(dòng)游戲公司Scvngr希望與機(jī)場(chǎng)建立合作時(shí)，谷歌向其提供了機(jī)場(chǎng)首席信息官的聯(lián)系人名單。