戈壁蔣濤：互聯(lián)網催化硬件 需求很快爆發(fā)

蔣濤

蔣濤自言闖入投資完全是誤打誤撞，但幾年耕耘下來，他與戈壁投資一起開始進入收獲期。今年上半年隨著途牛上市，作為該項目背后投資人中最大贏家，蔣濤名噪一時。

1997年畢業(yè)于復旦大學，蔣濤2000年開始進入互聯(lián)網行業(yè)，后來加入藝龍，這個上海人在北京和在線旅游領域一待5年，后來藝龍人事動蕩，一年換了3任CEO，蔣濤想籍此休息一段時間換個環(huán)境，便回到上海。

適逢戈壁投資剛剛涉足在線旅游，尋找顧問咨詢行業(yè)情況，蔣濤被朋友介紹過去開了幾個會，戈壁方面認為觀點很有價值，便嘗試邀請他加入。

當時32歲蔣濤也在思考自己的職業(yè)方向，盡管已在考慮創(chuàng)業(yè)，也握有幾份互聯(lián)網公司的Offer，但考慮過后，來自戈壁的這個投資行業(yè)的機會最終還是打動了他，進入戈壁后從旅游行業(yè)入手，融入很快。

蔣濤自稱運氣比較好，一上來就投到了最終上市的途牛，事實上，在下手之前戈壁做了整個旅游行業(yè)的研究。蔣濤前后看了大概30家公司，包括旅游內容社區(qū)，行程規(guī)劃網站，酒店B2B，機票B2B等，與途牛類似的休閑旅游類項目也看了幾家，過程中途牛脫穎而出，“當時悠哉也排在前面，但第一是途牛，就果斷下手了。”

在蔣濤看來，中國的創(chuàng)業(yè)環(huán)境中并不缺乏創(chuàng)新精神，以互聯(lián)網改變傳統(tǒng)行業(yè)的機會比美國更多。甚至當初投完途牛之后，還有投行的人問他，“這個模式美國沒有，你們去了應該怎么去講故事?”

而對途牛而言，這都不是問題。在攜程改變了用戶訂酒店和機票的模式之后，他們要改變的是用戶與旅行社之間的關系。途牛和攜程都是線上企業(yè)，事實上當初攜程也正是最有可能切入旅行社市場的大公司，因此蔣濤一直建議初期的途牛悶頭發(fā)展，“等攜程意識過來之后，途牛已經做得相當大了。”

另一個比較難得的是，途牛后期走勢和2008年蔣濤和團隊看項目時預測的路線幾乎一致，對蔣濤來說，幾年之后他才發(fā)現(xiàn)，這種契合事實上非常難得，也側面證實了途牛團隊的學習能力和執(zhí)行力。

入行6年，蔣濤在旅游行業(yè)之外，也在關注O2O，智能硬件和移動內容策展類的項目。在戈壁的投資理念中，對智能硬件這個站在科技前沿的產業(yè)與多數VC的理解很不一樣。

智能硬件領域蔣濤看了一批項目，投了4個。但他有一個原則：基本不投可穿戴設備。事實上，蔣濤前年花了大把時間看手環(huán)項目，但最終否決了這個方向。

他認為，智能硬件也是傳統(tǒng)硬件行業(yè)互聯(lián)網化趨勢的一種，因此一個大的前提是，除非碰到像喬布斯這樣的團隊，不然不要輕易去創(chuàng)造需求。蔣濤更喜歡的是智能床墊，智能珠寶，這種在互聯(lián)網化之前就有剛性需求的產品，“被互聯(lián)網一催化，很容易爆發(fā)。”

以下為訪談實錄：

職業(yè)生涯

我1997年復旦畢業(yè)，電子工程專業(yè)，去了一個做智能卡的企業(yè)，2000年的時候轉到了互聯(lián)網，做了幾年就去了藝龍，在北京呆了五年，當藝龍人事變動，一年換了三個CEO，我在這個階段離職。

回上海之后，當時遇上戈壁正在看旅游行業(yè)，想找我?guī)蛶兔?，開會談了一些看法，他們認為我還挺有價值，邀請我進來。當時我32歲，這完全是個新的行業(yè)，本來準備有機會自己創(chuàng)業(yè)，同時看一些互聯(lián)網公司的offer。但這份工作聽上去很有意思，所以就加入做到現(xiàn)在了，運氣也比較好，一開始就投了途牛。

關于途牛

當時做了整個旅游行業(yè)研究，大概看了三十家公司，包括旅游內容社區(qū)，行程規(guī)劃網站，酒店B2B，機票B2B，途牛類似的也看了幾家。過程中途牛脫穎而出，當時悠哉也排在前面，但第一是途牛，就投了途牛。

當時投完很多投行的人說，你們投的這個模式美國沒有，應該怎么去講故事?后來發(fā)現(xiàn)都不是問題?；ヂ?lián)網深入到每行每業(yè)，攜程改變了你訂酒店的模式，途牛改變了你定旅行社的模式。

途牛的模式，很多人2011年開始做，太晚了，我一直建議途牛悶頭發(fā)展兩年，等攜程意識過來，你已經比較大了。途牛和攜程有競爭，但它跟攜程都是線上企業(yè)，途牛發(fā)展的快不是贏過攜程，而是贏了線下旅行社。大家都在搶線下旅行社的生意，線下旅行社太差了，你都不用打。門店產品選擇少，價格也沒有優(yōu)勢，客戶還得跑來跑去比價，所以途牛發(fā)展非?？?。

關于游多多

和途牛同期看的項目，游多多也不錯，當時希望CEO苗灣兒在商業(yè)化做一些嘗試，但動作比較慢，這跟性格、方向、敏感度都有關系。2006年途牛和游多多都是社區(qū)，2008年途牛已經開始很主動地商業(yè)化，一個月一百多萬銷售額。但游多多還是很悠哉，廣告上有一些收入，但是明顯沒做大。

創(chuàng)業(yè)這要對行業(yè)有敏感度，不能太迷戀現(xiàn)有的東西，錯過了轉折點會被動。游多多是2012年才投了，當時苗灣兒思維在慢慢轉變，我給她提了幾個方向，客棧是其中之一，后來發(fā)現(xiàn)沒投什么資源就做起來了。游多多現(xiàn)在的模式就是社區(qū)加客棧。

純客棧做一個上市公司有難度，現(xiàn)在社區(qū)流量只有5%可以導到客棧，后續(xù)如果能利用社區(qū)流量再發(fā)掘下一個和客棧平行的商業(yè)模式會更好。

第一次和游多多沒談妥是很小的細節(jié)條款，苗灣兒自己也承認浪費了一年時間，有的時候創(chuàng)業(yè)就看窗口，途牛做大的過程也是成功避開了攜程才行。游多多目前社區(qū)流量還可以，流量現(xiàn)在不是重點，重點是在商業(yè)化上找突破。

關于創(chuàng)新

拋開純技術創(chuàng)新的話，國內創(chuàng)新在慢慢多起來。我們投O2O的時候，美國比我們都要晚，模式的創(chuàng)新中國很有活力，比如攜程賣酒店的方式，當時Expedia投資了藝龍，來了藝龍發(fā)現(xiàn)很奇怪，你們怎么都是現(xiàn)付的?我們美國都是預付的，覺得自己很先進，后來在booking的打擊下他們自己也在動搖。

真正的創(chuàng)新很難抄襲，因為他本身是對用戶需求的理解，一個產品不停迭代，大家理解不一樣，后續(xù)會分化。

產業(yè)創(chuàng)新對投資人來說意味著更多的機會，我們的投資慢慢都會放在互聯(lián)網和傳統(tǒng)行業(yè)的結合點。

投資人的視野

我一直覺得投資人有vision，但是不能你想到一個idea再找團隊來做，這不符合投資人的邏輯。你有自己的想法，創(chuàng)業(yè)者也會有，能契合的時候有點像心靈交流，我們希望能遇到這種創(chuàng)業(yè)者。像O2O我們有想法，也找到了團隊，運氣比較好，高端旅游我一直有想法，但是沒有合適的團隊來做，我也不會找一個團隊按照我的想法執(zhí)行。

Vision一直要在，對行業(yè)要有理解，團隊出來交流投資決定會很快。

關于智能硬件

智能硬件投資了4個項目，我們對智能硬件的看法跟多數VC不一樣，我們不投可穿戴設備，我前年花了很長時間看手環(huán)，覺得很不靠譜，為什么要戴這個東西在手上?特別睡覺的時候不愛戴，量化自我是方向，但是是否通過手環(huán)來量化，我非常有疑問。

可穿戴珠寶就是另一回事，還是要改造一個現(xiàn)有的東西，前一陣KS上看到一個智能手表，他的表做的非常奢華，它是智能的，但它更是漂亮的，才會有人戴。所以我認為互聯(lián)網深入到硬件里，不要創(chuàng)造需求，產品原來就有需求，只不過不夠智能，現(xiàn)在接入互聯(lián)網后，需求很容易爆發(fā)。最近apple watch基本也走了這個路子，首先他是一款優(yōu)雅的表，其次才是智能，而且蘋果的野心很大，要取代手機的地位，而不是做手機的補充。這個如果能做成，又是一波大浪。當然還沒看到實物，不好太多評價。

總體上來講，尋找把原有的東西智能化，盡可能不改變消費者習慣的產品。

我看硬件團隊基本上要求從互聯(lián)網切入進去的，供應鏈上需要成員的硬件從業(yè)經驗，但主要得有軟件出身的成員，好比旅游業(yè)，旅游行業(yè)出身的顛覆自己很難，互聯(lián)網出身的才能做起來。

純硬件設備我們不會投，必須有數據在云端，這是將來的機會。數據將來分析可以提供更有價值的內容，硬件的工業(yè)設計要好，軟件交互要好，但數據最重要。

投資理念

太熱的項目不投。盡管是做早期投資，但也花很多時間做行業(yè)研究，這是戈壁的風格。案子不太多，行業(yè)研究多。我們有自己的看法，不一定全對，但是必須形成自己的觀點，每個行業(yè)都據此去投。